理财

富国长期成长混合发行:厉叶淼管理 过往年化回报19.52%风险度中等

6月2日,富国长期成长混合正式发行,募集期2021-06-02至2021-09-02。业绩比较基准:沪深300指数收益率*65%+中债综合全价指数收益率*25%+恒生指数收益率*10%。投资策略上,该基金将采用“自上而下”与“自下而上”相结合的主动投资管理策略,将定性分析与定量分析贯穿于资产配置、行业细分、公司价值评估…… .....

严正声明:原创文章,未经允许,不得转载。转载时务必注明作者及文章来源:今日新闻网-富国长期成长混合发行:厉叶淼管理 过往年化回报19.52%风险度中等,否则必举报并保留进一步追责的权利。

6月2日,富国长期成长混合正式发行,募集期2021-06-02至2021-09-02。业绩比较基准:沪深300指数收益率*65%+中债综合全价指数收益率*25%+恒生指数收益率*10%。

投资策略上,该基金将采用“自上而下”与“自下而上”相结合的主动投资管理策略,将定性分析与定量分析贯穿于资产配置、行业细分、公司价值评估以及组合风险管理全过程中。坚持以长期视角进行选股,重点关注企业远期价值的贴现值占企业总价值比重。

基金经理厉叶淼投资经理年限5.82年,历任管理基金数4只,在任管理基金数3只,在管基金总规模50.41亿元。任基金经理的公司数1家。过往管理偏股型产品年化回报19.52%,跑赢同期沪深300指数。历任管理四只基金,2015年8月10日至2018年10月24日管理富国高端制造行业,任职回报-15.15%,其他在管3只产品,任职期间均获得正回报,2016年2月2日至今,管理富国天瑞强势精选,任职回报248.70%,回报排名49/479,1年风险分析,下行风险14.31%,风险度中等;2018年11月14日至今管理富国产业驱动,任职回报193.38%,回报排名100/687,1年风险分析,下行风险14.53%,风险度中等。

策略:“自上而下”与“自下而上”相结合定量和定性分析结合精选个股

投资目标,通过对企业基本面全面、深入的研究,持续挖掘具有长期发展潜力和估值优势的上市公司,实现基金资产的长期稳定增值。基金的投资组合比例为:股票投资占基金资产的比例为60%-95%。

投资策略上,该基金将采用“自上而下”与“自下而上”相结合的主动投资管理策略,将定性分析与定量分析贯穿于资产配置、行业细分、公司价值评估以及组合风险管理全过程中。

大类资产配置策略:采取“自上而下”的方式进行大类资产配置,根据对宏观经济、市场面、政策面等因素进行定量与定性相结合的分析研究,确定组合中股票、债券、货币市场工具及其他金融工具的比例。

个股投资策略主要采取“自下而上”的选股策略,坚持以长期视角进行选股,重点关注企业远期价值的贴现值占企业总价值比重。通过均衡行业配置,把握产业变迁趋势,关注板块龙头与细分行业龙头,将各行业的长期发展空间、企业的商业模式和竞争壁垒等要素作为长期选股的基础。将企业利润的持续增长能力作为选股的重要考量因素,可持续的利润增长是企业价值长期增长的坚实基础。在此过程中,将应用定量和定性分析来判断个股的投资价值:

港股通标的股票投资策略:可通过内地与香港股票市场交易互联互通机制投资于香港股票市场。该基金将自下而上精选基本面健康、具有估值优势的港股通标的股票纳入本基金的股票投资组合。

基金经理:厉叶淼在管3只基金总规模50.41亿元 过往年化回报19.52%风险度中等

基金经理厉叶淼,硕士,自2011年3月至2013年4月在国金证券股份有限公司任研究员;自2013年4月至今在富国基金管理有限公司工作,历任助理行业研究员、行业研究员。2015年8月至2018年10月担任富国高端制造行业股票型证券投资基金基金经理。2016年2月起担任富国天瑞强势地区精选混合型证券投资基金基金经理。2018年11月起任富国产业驱动混合型证券投资基金基金经理。2020年4月起任富国研究优选沪港深灵活配置混合型证券投资基金基金经理。

WIND数据显示,厉叶淼投资经理年限5.82年,历任管理基金数4只,在任管理基金数3只,在管基金总规模50.41亿元。任基金经理的公司数1家。过往管理偏股型产品年化回报19.52%,跑赢同期沪深300指数。

富国长期成长混合发行:厉叶淼管理 过往年化回报19.52%风险度中等富国长期成长混合发行:厉叶淼管理 过往年化回报19.52%风险度中等数据来源:WIND 截止日期:2021年6月1日

智君科技分析,厉叶淼投资偏好上,投资偏重股票,整体风格为大盘-成长型。股票行业偏好分散,前三大为食品饮料、医药生物、电气设备。重仓股票持有时间长;行业分布多变。债券投资中偏好的券种为可转换债券。

富国长期成长混合发行:厉叶淼管理 过往年化回报19.52%风险度中等数据来源:WIND 截止日期:2021年3月31日

他在富国天瑞强势精选2021年一季报中表示,第一季度,A股市场在盈利增长与估值收缩的互相反作用力下寻找平衡,“核心资产”在春节后的大幅波动,也表明此前部分公司的估值已处在较高水平,很难再像2019-2020年一样迎来估值的大幅扩张。我们在2020年度报告中建议投资者要降低对2021年的预期收益率,在此我们依旧坚持这个观点,我们认为部分公司需要用较快的盈利增长来消化较高的估值。

第一季度,本基金系统性地降低了投资组合2021-2022年PE估值中枢,以应对全球资本市场包括利率、汇率等因素在内可能的变化;与此同时,企业长期价值的成长依旧是我们选股的核心要素,与优秀公司在一起依旧是我们的一贯坚持;在当前时刻我们加大了估值因子的权重,更多的选择估值较低的优质成长性公司。

风险提示:基金有风险,投资需谨慎。本文中提供的意见与评述仅供参考,并不构成对所述证券的任何操作建议或推荐,依据本资料相关信息进行投资或行事所造成的一切后果自负。基金经理过往业绩不代表未来产品业绩的预示或预测。

牛市来了?如何快速上车,金牌投顾服务免费送>>富国长期成长混合发行:厉叶淼管理 过往年化回报19.52%风险度中等富国长期成长混合发行:厉叶淼管理 过往年化回报19.52%风险度中等海量资讯、精准解读,尽在本站财经APP
猜你喜欢YOU MAY LIKE